Morningstar Awards 2010: winnaar AXA WF Euro Credit Plus

AXA WF Euro Credit Plus is de winnaar van de FD Morningstar Award Obligaties Bedrijven EUR 2010.

Sander Kleine 11 maart, 2010 | 14:10
Facebook Twitter LinkedIn

Nadat bedrijfsobligaties in 2008 flink in waarde terug moesten, kon het in 2009 niet op voor deze beleggingscategorie. Uiteindelijk gaat Axa WF Euro Credit Plus met de Morningstar award aan de haal. Het fonds staat sinds april 2008 onder leiding van Eléonore Bunel, die als co-beheerder al vanaf 2005 bij het fonds betrokken is. In het team dat zij leidt hebben het afgelopen jaar de nodige wijzigingen plaatsgevonden, maar wij verwachten dat de impact niet erg groot zal zijn, mede vanwege de ondersteuning die van de zeer ervaren co-beheerder Anne Velot en een team van 17 credit analisten komt. Deze analisten zijn gespreid over heel Europa, de VS en Azië. Ook de analisten buiten Europa zijn van waarde voor de strategie, omdat alle in euro genoteerde leningen in aanmerking kom

en om in de portefeuille te worden opgenomen, dus ook degene die door Amerikaanse of Aziatische bedrijven zijn uitgegeven. Iedere maand vormt het team haar visie over de verschillende sectoren, die vervolgens als input dient bij de selectie van de 120 tot 180 leningen in portefeuille. Een klein gedeelte kan worden belegd in leningen met een slechte kredietbeoordeling. Niet alleen in 2009 leidde deze strategie tot bovengemiddelde rendementen, maar ook op 3- en 5-jaarsbasis behoort het fonds tot het bovenste kwartiel van de Morningstar categorie. Dit leidde eerder al tot de kwalitatieve rating Superior en nu dus ook tot de Morningstar award in de categorie Obligaties Bedrijven EUR.

Facebook Twitter LinkedIn

Over de auteur

Sander Kleine  

© Copyright 2022 Morningstar, Inc. Alle rechten voorbehouden.

Voorwaarden        Privacybeleid        Cookie Settings